Крупнейший китайский ресторанный оператор Yum China Holdings Inc., находится на высоком спросе инвесторов в Гонконге с розничной частью своего дебюта, превышающей предложение в десятки раз, за один день до вторичного IPO нью-йоркской компании, котирующейся на бирже.
Материковый оператор KFC, Pizza Hut и Taco Bell увидел, что его розничное предложение было перекуплено в 51 раз, в то время как часть, выделенная для институциональных инвесторов, была в 7,7 раза превышена, говорится в заявлении компании в среду.
В ответ Yum China решила выделить больше акций розничным инвесторам, сократив долю своих институциональных коллег на 12,5 процентных пунктов до 83,5%, а оставшуюся часть оставив мелким инвесторам.
Компания установила цену в 412 гонконгских долларов (53 доллара) за акцию, поставив её на курс, чтобы привлечь не менее 17 миллиардов гонконгских долларов после расходов. Но это может подняться до 19,57 млрд гонконгских долларов, если букраннеры осуществят общий опцион на размещение, выпустив дополнительные 6 млн акций для удовлетворения рыночного спроса, говорится в сообщении компании.
Yum China станет четвёртой зарегистрированной в США китайской компанией, сделавшей вторичное размещение акций в Гонконге с 2018 года, когда биржа внесла поправки в свои правила, чтобы разрешить эту практику. Он следует за суперзвездами электронной коммерции Alibaba Group Holding Ltd и ещё JD.com Inc., и интернет-гигант NetEase Inc. Ожидается, что эта тенденция сохранится, если отношения между двумя крупнейшими экономиками останутся холодными.
Компания Yum China планирует расширение свой сети
Согласно заявке, компания планирует использовать около 45% выручки для расширения своей ресторанной сети. Ещё 45% будут направлены на расходы на технологии, цепочки поставок и разработку продукции, а также инвестиции в «высококачественные активы» и бренды, которые могут принести возможности для роста, говорится в нём. Остальное пойдет на оборотный капитал и общие корпоративные цели.
Yum China управляет 10 000 ресторанами в более чем 1400 городах по всему Китаю, сообщается на её веб-сайте. Компания сообщила о постепенном восстановлении после последствий пандемии коронавируса, причём продажи улучшились в апреле и мае, но снова ослабли в июне, согласно её последним доходам. Он сказал, что сопоставимые продажи во втором квартале упали на 11% по сравнению с предыдущим годом, и он ожидает, что они останутся под давлением в третьем квартале.
Популярность среди гонконгских инвесторов китайского производителя бутилированной воды Nongfu Spring Co Ltd., привлёкший вчера 8,5 млрд гонконгских долларов на своём дебютном рынке, акции которого закрылись на 54%, была усилена нехваткой предлагаемых акций — около 3,5% от общего числа акций Nongfu. Для институциональной части IPO было превышено предложение по подписке в 60 раз, а по меньшей розничной части — более чем в 1100 раз.
Американская компания по управлению инвестициями Invesco Ltd контролирует 10,8% Yum China, а Blackrock Inc владеет 7,2%.
Акции компании в Нью-Йорке закрылись падением четыре дня подряд, упав на 10,24% до 52,32 доллара с рекордного максимума 1 сентября.
Авторы: Wei Yiyang и Anniek Bao
Китай сегодня – по материалам: caixinglobal.com
