Китай планирует превратить своих кредиторов в универсальные банки
Примечание: Matteo Giovannin является финансовым специалистом в промышленно-коммерческом банке Китая в Пекине и членом целевой группы по Китаю в Министерстве экономического развития Италии.
Китайская банковская система долгое время характеризовалась весьма статичным и неизменным аппаратом с присутствием Народного банка Китая, Центрального банка страны, в его ядре и отвечающего за проведение финансовых операций на материке.
Экономические реформы, начатые в 1978 году, полностью изменили структуру китайского банковского сектора, трансформировав его из моно-банковской модели в систему мульти-финансовых институтов, в которой пять специализированных государственных банков, промышленный и коммерческий банк Китая (ICBC), Китайский строительный банк (CCB), банк Китая (BoC), Банк коммуникаций (BoCom) и Сельскохозяйственный банк Китая (ABC) были уполномочены принимать депозиты и осуществлять банковскую деятельность.
В настоящее время XXI век характеризуется всё большей ролью Китая в мировых финансах с его четырьмя основными банками, признанными крупнейшими в мире по размеру активов, а также внутренним банковским сектором, который эволюционировал, чтобы стать более совершенным поставщиком ресурсов для распределения и диверсификации рисков.
Создание «инвестиционных банков»
Согласно недавним новостям, опубликованным Caixin Media Group, китайская Комиссия по регулированию ценных бумаг (CSRC), главный наблюдательный орган по ценным бумагам, в настоящее время рассматривает возможность выдачи лицензий на ценные бумаги избранной партии отечественных коммерческих банков в попытке создать «инвестиционные банки на уровне авианосца», которые могли бы иметь как размер, так и масштаб, чтобы конкурировать на том же уровне с крупными глобальными банками во время быстрого открытия китайского финансового рынка для внутренних инвестиций иностранных компаний.
Данное объявление предоставляет отечественным коммерческим банкам возможность дальнейшего развития и развития своего бизнеса за счёт расширения его периметра за счёт охвата новых сегментов при одновременном снижении издержек и повышении качества обслуживания своей большой клиентской базы.
Коммерческие банки должны рассмотреть классическую дилемму «сделай или купи», преподаваемую в каждой бизнес-школе, принимая во внимание возможность либо создания своих собственных ценных бумаг, либо покупки компании на рынке.
Вероятно, более быстрый способ извлечь выгоду из предлагаемого изменения в регулировании будет заключаться в активизации операций слияний и поглощений (M&A), ориентированных на консолидированные ценные бумаги компаний, которые могли бы сразу гарантировать уверенный уровень знаний и многочисленные контакты в брокерском сегменте, избегая опасной потери времени и снижая риск, исходящий от создания с нуля нового подразделения или дочерней компании.
Расширение сферы деятельности компании может изменить правила игры для отечественных кредиторов, поскольку она может сразу же предложить возможность предоставления услуг, охватывающих от инвестиционного банкинга до андеррайтинга первоначального публичного предложения, розничной брокерской деятельности и торговли собственностью, превратив некоторых из ее видных кредиторов в национальных чемпионов, способных конкурировать с глобальными конкурентами.
В этом смысле в основе данного решения лежит план превращения некоторых крупных китайских коммерческих банков в универсальные банки путем объединения под одной крышей трех основных банковских услуг (оптовый, розничный и инвестиционный банкинги).
Ноу-хау в банковском секторе Китая
Становясь конгломератами финансовых услуг за счёт соучастия между розничными, оптовыми и инвестиционными банковскими услугами, такие как ICBC, могли бы извлечь выгоду из экономии масштаба в ИТ-системах за счёт консолидации и облегчения доступа к капиталам в интересах корпораций и индивидуальных клиентов во всём мире.
Выдача лицензий также может рассматриваться как стратегия, призванная уравновесить неизбежный приход или увеличение веса крупных иностранных конкурентов, которые уже предлагают полный спектр услуг.
Такие банки, как JP Morgan, Bank of America и Citigroup, уже являются крупнейшими универсальными банками в США, и их присутствие на китайском финансовом рынке может стать стимулом для отечественных кредиторов приобретать ноу-хау и измерять свои собственные будущие глобальные устремления, находясь в знакомой обстановке.
Как только китайские банки завершат приобретение необходимого опыта во всех различных областях банковского спектра, они будут готовы расширить своё универсальное банковское предложение даже за пределами китайской границы, чтобы стать настоящими глобальными игроками, увеличивая свою долю на мировом рынке.
Экономика Китая резко выросла за последние четыре десятилетия, и реформы помогли рационализировать структуру его финансовых институтов путем модернизации типа управления, повышения уровня знаний и расширения глобального охвата.
Намерение властей создать в будущем универсальные банки путём выдачи лицензий на управление инвестиционно-банковскими услугами представляет собой стратегический шаг к дальнейшему проекту китайских устремлений по созданию в скором времени банковской системы, способной бросить вызов лидирующим позициям в отрасли, где долгое время доминировали Соединенные Штаты.
Автор: Matteo Giovannini.
Новости о Китае по материалам news.cgtn.com
Центральный банк Китая замедляет темпы монетарного смягчения
