Двойной листинг китайского финтех-гиганта Ant Group Co Ltd в Шанхае и Гонконге создаст группу новых миллиардеров среди сотрудников и сделает группу ранних инвесторов ещё богаче, включая Jack Ma и его друзей-миллиардеров.
Первичный проспект публичного размещения акций Ant раскрыл сложную структуру акционеров и длинный список из более чем 70 внешних акционеров, показывая, насколько высоко ценится финтех-компания в мире пользуясь спросом у частных и поддерживаемых государством инвесторов.
Стоимость долей акционеров ещё не определена, поскольку Ant не раскрыла размер или цену предложения. Но источники, осведомленные о листинге, сообщили Caixin, что компания собирается привлечь около 30 миллиардов долларов. Это может сделать его крупнейшим в мире IPO, которое превзойдет IPO саудовского нефтяного гиганта Saudi Aramco на 29,4 миллиарда долларов, совершённое около полугода назад.
Некоторые аналитики заявили, что IPO может стоить компании до 220 миллиардов долларов, что является значительной премией по сравнению с предыдущими инвесторами. Когда Национальный совет фонда социального обеспечения инвестировал в раунд финансирования Ant Series A в 2015 году, компания была оценена в 45 миллиардов долларов. Три года спустя, когда инвесторы вложили 14 миллиардов долларов в последний крупный сбор средств Ant, китайская компания была оценена в 150 миллиардов долларов.
Стоимость акций компании Ant Group
Если общая стоимость Ant достигнет 220 миллиардов долларов, 1% акций будет стоить 2,2 миллиарда долларов.
Все отечественные инвесторы владеют обыкновенными акциями класса A с одним голосом на акцию, а иностранные инвесторы владеют акциями классов B и C без права голоса. После того, как Ant станет публичным, акции классов B и C будут конвертированы в обыкновенные акции H с одним голосом на акцию.
Alibaba Group Holding, контролируемая соучредителем Jack Ma, владеет 32,65% акций Ant класса A, а два сотрудника, участвующие в партнёрских отношениях, вместе владеют 50,52%. Через акции класса B офшорные сотрудники Ant владеют примерно 8% зарубежных акций компании. Согласно проспекту, через акции класса C Alibaba и иностранные инвесторы владеют остальными зарубежными акциями.
Среди внутренних инвесторов предприниматель-миллиардер Guo Guangchang, соучредитель Fosun International Ltd., владеет 0,07% акций Ant класса A; Shi Yuzhu, председатель правления разработчика онлайн-игр Giant Interactive, владеет 0,06%; и Lu Zhiqiang, председатель правления девелоперской компании Oceanwide Holdings, владеют 0,12%.
Близкий друг и инвестиционный партнёр Ma — David Yu, также известный как Yu Feng, владеет 3,01% зарубежных акций Ant в рамках третьего раунда финансирования компании. Мать Yu также контролирует несколько инвестиционных платформ, которым принадлежит 4,25% акций Ant класса A.
Инвесторы, стоящие за этими платформами, охватывают почти все части китайского частного предприятия. В их число входят вице-председатель Joincare Pharmaceutical Group — Liu Guangxia, магнат китайской кино-индустрии Wang Zhongjun, председатель правления китайской компании Joyoung Group Chairman — Wang Xuning, председатель сельскохозяйственного конгломерата New Hope Group — Liu Yonghao и сын основателя Kingkey Group Chen Hua— Chen Jiarong.
Другие — оператор сети универмагов Intime Retail Group, основатель группы компаний Intime Retail Group — Shen Guojun, председатель Midea Group, председатель совета директоров компании Midea Group — Fang Hongbo, председатель китайской компании экспресс-доставки STO — Chairman Xu Hang, председатель правления Mindray — Xu Hang, производитель медицинского оборудования, заместитель председателя правления бренда одежды Septwolves Zhou Shaoming, производитель мебели JSWB Corp Chairman — Zou Wenlong и председатель Minsheng Securities — Feng Henian.
Ant также привлёк множество поддерживаемых государством институциональных инвесторов, в том числе Национальный совет по фонду социального обеспечения, который получил 20% скидку в раунде финансирования Ant’s Series A в 2015 году на 4,4% акций. Суверенный фонд благосостояния China Investment Corp приобрел 3% акций в финансировании серии B. Среди других государственных инвесторов — China Construction Bank, China Development Bank, China Post Group, China Life Insurance Co., Shanghai International Group, China Pacific Insurance Co и New China Life Insurance.
Другой заметный частный инвестор — китайская частная инвестиционная компания Boyu Capital, основанная Alvin Jiang, также известным под своим китайским именем Jiang Zhicheng. Он внук бывшего президента Китая Jiang Zemin.
Зарубежные инвесторы
Список зарубежных инвесторов также заполнен престижными именами, в том числе гонконгским магнатом Li Ka-shing, бывшим главой исполнительной власти Гонконга Tung Chee-hwa и членами его семьи, владельцем сети универмагов французским миллиардером Mulliez, тайским конгломератом Charoen Pokphand и вице-председателем тайваньского страхового гиганта Nan Shan Life Insurance — Yin Chung-yao.
Li Ka-shing — два его флагмана, CK Asset Holdings и CK Hutchison Holdings, владеют примерно 0,54% акций Ant класса C. Трое детей Tung Chee-hwa’ вместе владеют 0,05% акций Ant класса C.
Некоторые из крупнейших в мире суверенных фондов благосостояния, а также пенсионные и образовательные инвестиционные фонды входят в число иностранных институциональных инвесторов. Суверенный фонд благосостояния Сингапура GIC владеет 4,27% акций; Сингапурская государственная инвестиционная компания Temasek, 2,73%; Фонд национального благосостояния Малайзии Khazanah Nasional Berhad, 3,56%; Суверенный фонд Объединенных Арабских Эмиратов Abu Dhabi Investment Authority и суверенный фонд Саудовской Аравии Public Investment Fund, по 1,09% каждый; Инвестиционный совет пенсионного плана Канады — 3,28%; и правление Калифорнийского университета — 0,55%.
Ряд нынешних и бывших членов руководства американского фонда прямых инвестиций KKR использовали личные средства для участия в сборе средств Ant’s Series C от своего имени, совместно владея 0,19% акций класса C.
Другие известные иностранные институциональные инвесторы включают BlackRock, Fidelity, Carlyle Group, Sequoia Capital, Warburg Pincus LLC, Silver Lake, General Atlantic и Credit Suisse.
Авторы: Wei Yiyang и Denise Jia
По материалам: caixinglobal.com
